Nesta segunda-feira (02), a Patria Investments Limited (NASDAQ: PAX) — gestora global de ativos alternativos — anunciou um acordo para adquirir a WP Global Partners — empresa de soluções em private equity.
A transação prevê o pagamento de um valor inicial totalmente em dinheiro, calculado em 1,7% dos ativos sob gestão geradores de taxas (Fee Earning Assets under Management, FEAUM). Há também uma parcela adicional variável (earn-out), em dinheiro, condicionada ao cumprimento de metas de desempenho e com pagamento previsto para 2029.
“O movimento fortalece a presença local da Patria e sua capacidade de investimento na América do Norte, além de atender à crescente demanda de investidores globais por exposição ao private equity de middle market”, afirmou a empresa em comunicado à imprensa.
Donald Phillips, chairman e CEO da WP Global Partners, explicou que após avaliar potenciais parceiros para o próximo capítulo da WP, a Patria se destacou por sua cultura empreendedora, plataforma global diversificada e forte foco em private equity.
Segundo a Patria, a transação deve contribuir positivamente para os resultados recorrentes da companhia (FRE) e para o lucro distribuível (DE) já no primeiro ano após a conclusão.De acordo com a empresa, eles já possuem mais de US$ 51 bilhões (R$ 266,77 bilhões) em ativos sob gestão.
Com o término da aquisição, a incorporação dos US$ 1,8 bilhão (R$ 9,42 bilhões) em FEAUM da WP elevaria o volume total da divisão Global Private Markets Solutions (GMPS) do Patria para mais de US$ 13,3 bilhões (R$ 69,57 bilhões), em base pro forma — ou seja, considerando as duas operações combinadas.
Marco D’Ippolito, managing partner da Patria, comenta que a transação amplia o universo de GPs do ecossistema. “O acordo ainda fortalece a oferta de produtos em investimentos primários, secundários e co-investimentos em private equity no lower middle market dos EUA.”